Aumento IVA: studio UBS evidenzia impatto maggiore su famiglie a reddito basso

Contesto

In breve

• UBS: l'IVA pesa di più sulle famiglie con redditi bassi
• Dal 1 gennaio 2028: 8,1% passerebbe all'8,5%
• Il voto popolare è previsto il 29 novembre
• Secondo quintile: 3,4% della capacità di risparmio

Fatti chiave

• Chi → UBS
• Misura → aumento dell'IVA per la 13esima rendita AVS
• Voto → 29 novembre
• Prima erogazione → dicembre 2026
• Decorrenza proposta → 1 gennaio 2028
• Aliquota normale → dall'8,1% all'8,5%
• Aliquota speciale → dal 3,8% al 4%
• Aliquota ridotta → 2,6% invariata

La proposta sottoposta al voto

A Zurigo, il 6 novembre 2026, un'analisi dell'UBS ha esaminato l'aumento dell'imposta sul valore aggiunto, l'IVA, proposto per finanziare parzialmente la 13esima rendita AVS/AHV. La misura sarà sottoposta al voto popolare il 29 novembre. Secondo lo studio, l'aumento peserebbe su tutte le economie domestiche svizzere, ma le famiglie con redditi più bassi ne subirebbero maggiormente le conseguenze.

Il punto più esposto individuato dall'analisi è la capacità di risparmio delle famiglie economicamente più fragili. Lo studio si basa sui dati dell'Ufficio federale di statistica (UST/BFS) e mette in relazione l'IVA con le risorse disponibili e con la possibilità di accantonare denaro.

Il calendario della proposta

L'introduzione della 13esima rendita AVS è stata approvata dagli svizzeri nel marzo 2024. La prestazione verrà erogata per la prima volta nel dicembre 2026. Per coprirne una parte dei costi, la Confederazione propone di aumentare l'IVA.

Qualora il decreto federale raccogliesse la doppia maggioranza della popolazione e dei Cantoni, dal 1° gennaio 2028 l’aliquota normale aumenterebbe dall’8,1% all’8,5%. Quella speciale salirebbe dal 3,8% al 4%, mentre l’aliquota ridotta resterebbe invariata al 2,6%.

Il calendario permette di distinguere tre passaggi: l'approvazione già intervenuta della 13esima rendita, la prima erogazione nel dicembre 2026 e la possibile modifica delle aliquote dal 1 gennaio 2028. La fonte parla esplicitamente di un finanziamento parziale della rendita.

L'oggetto dell'analisi

Il rapporto non guarda soltanto alla spesa aggiuntiva, ma alla sua incidenza sulla situazione economica delle famiglie. Per le economie domestiche più vulnerabili, l'effetto potrebbe manifestarsi soprattutto nella riduzione del margine destinato al risparmio. Le famiglie con maggiori disponibilità economiche, invece, potrebbero continuare ad accantonare denaro, anche se eventualmente in misura inferiore.

È questo il collegamento principale tra l'aumento dell'IVA e la vita finanziaria delle economie domestiche: la proposta viene valutata non soltanto per l'importo dell'imposta, ma per la quota di risorse che resterebbe disponibile dopo le spese e per la capacità di mettere denaro da parte.

Dettagli operativi

Il confronto tra reddito e risparmio

L'analisi presenta due confronti distinti. Il primo usa le aliquote attuali e misura l'IVA pagata in un anno rispetto al reddito disponibile. Il secondo considera la spesa supplementare collegata all'aumento proposto e la esprime come quota della capacità di risparmio. Le due misure si riferiscono quindi a basi esplicitamente diverse nella fonte: da una parte il reddito disponibile, dall'altra il margine che una famiglia riesce ad accantonare.

Per una persona sola con meno di 65 anni e un reddito lordo annuo di 50'000 franchi, l'IVA pagata con le aliquote attuali ammonta a circa 1'404 franchi all'anno. La spesa equivale al 3,9% del reddito disponibile. Per una persona con un reddito lordo annuo di 150'000 franchi, l'IVA sale a 2'746 franchi, ma la sua incidenza scende al 2,8%.

Il confronto mostra il carattere regressivo dell'IVA descritto dall'UBS. In valore assoluto, la persona con il reddito più alto paga di più. In rapporto alle risorse disponibili, però, la quota è più bassa: il passaggio dal 3,9% al 2,8% è il dato usato dallo studio per evidenziare la diversa incidenza proporzionale.

Il peso sulla capacità di accantonare

Per misurare l'effetto dell'aumento proposto, la fonte rapporta la spesa aggiuntiva alla capacità di risparmio. Per una persona sola di età inferiore ai 65 anni appartenente al secondo quintile di reddito più basso, l'onere inciderebbe per circa il 3,4% su tale capacità; per la stessa tipologia di economia domestica nella fascia di reddito più elevata, l'incidenza sarebbe dello 0,4%.

Il dato è particolarmente significativo per le economie domestiche meno abbienti, che già spesso non riescono a risparmiare o incontrano notevoli difficoltà nel farlo. Il rapporto avverte che l'aumento potrebbe comprimere ulteriormente i loro margini finanziari, mettendole di fronte all'alternativa tra una minore capacità di risparmio e una riduzione dei consumi.

Secondo la fonte, l’impatto medio sui bilanci familiari sarebbe paragonabile a una crescita dell’1,7% dei premi dell’assicurazione malattia obbligatoria, cioè la LAMal/KVG. Il dato costituisce soltanto un riferimento e non annuncia un rincaro effettivo dei premi. Per quanto riguarda il costo della vita, la stima rimane dunque limitata agli effetti sui bilanci familiari, sull’IVA e sulla capacità di risparmio.

Punti chiave

La 13esima AVS e i limiti del finanziamento

Nel rapporto UBS emerge un possibile paradosso: la 13esima rendita sosterrà alcuni pensionati con risorse limitate, ma proprio loro dovranno affrontare un onere IVA più elevato in rapporto alla propria situazione finanziaria. La nuova prestazione non viene dunque presentata come una soluzione per tutti i problemi economici dei pensionati; il titolo della sezione dedicata alla misura chiarisce che la 13esima AVS non risolverà ogni difficoltà.

La tensione nasce dal fatto che il finanziamento proposto sarebbe distribuito attraverso l'IVA, un'imposta che secondo l'analisi pesa proporzionalmente di più sui redditi bassi. La stessa fascia di persone potrebbe dunque ricevere un sostegno dalla rendita e affrontare, nello stesso quadro finanziario, un onere IVA più elevato rispetto alle proprie risorse.

L'alternativa dei contributi salariali

Tra le opzioni valutate in Parlamento rientra anche l'innalzamento dei contributi salariali. Secondo le stime di BAK Economics, aumentare di un punto percentuale l'aliquota normale dell'IVA, adeguando proporzionalmente anche le altre aliquote, genererebbe risorse pari a quelle di un incremento di circa 0,75 punti dei contributi sul salario.

Il riferimento a BAK Economics serve a mettere a confronto due modalità di finanziamento: l'aumento dell'IVA e l'aumento dei contributi salariali. La fonte presenta questa ipotesi come una delle alternative discusse in Parlamento e non afferma che sia stata scelta.

Un sì non chiuderebbe il dossier

Un esito favorevole del voto potrebbe dunque non bastare: secondo lo studio, per finanziare la 13esima rendita e garantire la stabilità dell'AVS, con ogni probabilità occorreranno ulteriori misure. Le finanze dell'assicurazione restano sotto pressione anche per effetto dell'evoluzione demografica.

L'esito del voto riguarderebbe quindi le aliquote dell'IVA, ma il rapporto colloca la decisione dentro una questione finanziaria più ampia. Per entrare in vigore, la proposta dovrebbe ottenere la doppia maggioranza di popolo e Cantoni; solo in quel caso, dal 1 gennaio 2028, scatterebbero i passaggi indicati per l'aliquota normale, quella speciale e quella ridotta.

Le cifre disponibili consentono di confrontare l'incidenza dell'imposta, ma non di attribuire un identico importo aggiuntivo a ogni economia domestica. L'analisi riporta importi annuali di IVA alle aliquote attuali per due livelli di reddito e, per l'aumento proposto, percentuali riferite alla capacità di risparmio e ai bilanci familiari. Per il quadro istituzionale della previdenza è disponibile la Tabella sinottica AVS 2026.

Fonte: tio.ch